2023年1月24日已讀 2 分鐘

什么是豁免证券市场？ - 加拿大私人资本市场协会

本文来源: www.pcmacanada.com

加拿大的“豁免证券市场”描述了根据省级证券立法对招股说明书披露的全部要求和某些零售客户销售要求提供某些豁免的资本市场部分。

这部分资本市场也被称为私人资本市场。

谁是“豁免市场交易商”？

豁免市场交易商 (EMD) 是完全注册的证券交易商，他们从事招股说明书豁免证券或合格豁免市场客户的任何证券的交易业务。 EMD 可能专注于某些市场领域（例如石油和天然气、房地产、矿产、技术等），或者可能具有广泛的跨行业业务模式。 EMD 的客户包括公司、机构投资者、合格投资者（有资格在豁免市场交易证券的成熟或高净值个人）或有资格根据发行备忘录购买豁免证券的合格投资者。

EMD 通过他们参与招股说明书豁免证券的推广、分销和交易（即买卖）的能力，为中小型企业、投资基金、商业银行、金融家、企业家和个人投资者提供许多有价值的服务，作为委托人或代理人。

EMD 须遵守完整的交易商注册和合规要求，并由省级证券委员会直接监管。 EMD 必须履行所有经销商义务，包括：教育能力、资本和偿付能力、保险、经审计的财务报表、了解您的客户、了解您的产品、贸易适合性、合规系统、记录保存、客户声明、贸易确认、冲突披露EMD 类别的注册存在于加拿大的所有省和地区。